Угроза национальной безопасности, связанная с развитием искусственного интеллекта, прорыв в создании лекарства от ожирения и введение налога на богатство — лишь некоторые из прогнозов Saxo Bank на 2024 г.
Ежегодно в декабре Saxo Bank представляет «шокирующие предсказания», которые формируются на основе развития ключевых тенденций. Задача аналитиков не состоит в том, чтобы предоставить точный прогноз, а скорее в том, чтобы сделать смелые предположения и порой добавить немного юмора. Это отличная возможность для инвесторов поразмышлять о глобальных трендах.
Все прогнозы банка на 2023 год оказались неточными, узнать детали можно по ссылке здесь.
2024 г. — конец пути
«Путь, которым следовал мир после Великого финансового кризиса, отличавшийся стабильностью в геополитике, низкой инфляцией и процентными ставками, прервался в период пандемии. Тогда политики и инвесторы делали ставку на восстановление привычного порядка вещей. Однако теперь очевидно, что в 2024 году мир столкнется с непредсказуемым и рискованным будущим».
Итак, что может произойти в 2024 г.
Саудовская Аравия купит Лигу чемпионов
В связи с масштабной перестройкой экономики Саудовской Аравии, ожидается значительный рост цен на нефть, достигающий примерно 150 долларов за баррель к середине года.
Ободренная ростом стоимости нефти, страна намерена привлечь внимание мирового сообщества – наследный принц Мохаммед бин Салман планирует создать Мировую лигу чемпионов, приобретя права на Лигу чемпионов УЕФА.
Что произойдет с рынком, если стоимость акций Manchester United вырастет вдвое, а цена на нефть Brent достигнет отметки в 150 долларов за баррель.
Чудо-лекарство от ожирения вместо спорта
Прогнозируется, что к 2032 году объем рынка препаратов GLP-1 для лечения ожирения составит 71 миллиард долларов. Высокие темпы роста и потенциальная доходность уже позволили компании Novo Nordisk стать самой дорогой публичной компанией в Европе.
Согласно результатам исследований, лекарственное средство способствует уменьшению сердечных рисков и замедляет развитие проблем с почками у пациентов, страдающих хроническими заболеваниями почек.
Ожидаемый рост востребованности GLP-1 может спровоцировать снижение физической активности у людей с ожирением, поскольку они могут считать, что лекарство устранит все трудности.
Ожидается, что увеличение спроса в сфере продуктов питания окажет существенное влияние на рынок, а стоимость акций компаний McDonald’s и Coca-Cola превысит рыночные показатели на 60%.
Конец капитализма в США
Учитывая дефицит государственного бюджета, достигший более 10% от валового внутреннего продукта, правительство будет активно стремиться к стимулированию спроса на казначейские облигации США. По настоянию Белого дома, Конгресс планирует освободить от налогообложения доходы, полученные от государственных облигаций.
Повышение доходности казначейских облигаций всех сроков и существенное выравнивание кривой доходности, вызванное возможностью инвесторов получать максимальные доходы за последние десятилетия без уплаты налогов, окажут влияние на рынок. Фондовый рынок испытает падение, однако некоторые крупные компании получат выгоду от обратной кривой доходности.
Генеративный ИИ создаст угрозу нацбезопасности
Используя технологию дипфейка, злоумышленники сумели ввести в заблуждение высокопоставленного должностного лица из одной из развитых стран и похитить у него сведения, классифицированные как сверхсекретные. Впоследствии генеративный искусственный интеллект, ранее считавшийся инструментом для повышения эффективности, трансформируется в потенциальную угрозу национальной безопасности.
Власти планируют внедрять новые нормы регулирования в сфере технологий, включая обязательную маркировку всего контента, сгенерированного искусственным интеллектом. Однако, несмотря на это, общественное недоверие будет усиливаться, а инвестиции в эту отрасль сократятся.
В конечном итоге, распространение информации будет разрешено лишь тем новостным агентствам, получившим одобрение от государственных органов.
Одобрение со стороны правительства приведет к значительному росту стоимости активов традиционных медиа-компаний.
«Для обсуждения условий торговли может быть создан формат, аналогичный «Римскому клубу
В связи с серьезной мировой рецессией и невозможностью применения традиционных мер по снижению процентных ставок из-за сохраняющейся высокой инфляции, государства с самым большим дефицитом бюджета планируют создать организацию, подобную «Римскому клубу», для выравнивания ситуации в международной торговле.
Шесть стран, испытывающих дефицит бюджета — Соединенные Штаты Америки, Великобритания, Индия, Бразилия, Канада и Франция — планируют проводить совместные переговоры по вопросам торговых условий со странами, демонстрирующими положительное сальдо торгового баланса: Китай, Германия, Норвегия, Япония, Нидерланды и Сингапур.
Страны, располагающие значительными финансовыми ресурсами, могут столкнуться с трудностями при переходе к новой глобальной экономической модели.
Выход мировой резервной валюты из-под контроля может привести к ослаблению доверия к бумажным деньгам, что, в свою очередь, может спровоцировать рост прибыльности инвестиций в золото, серебро и криптовалюты.
Роберт Кеннеди-младший выиграет выборы
По мере углубления рецессии и усиления критики в адрес Байдена и Трампа поддержка Роберта Кеннеди-младшего будет стремительно увеличиваться. 5 ноября он победит на президентских выборах в США, открывая новую главу в истории американской политики. Это будет означать отказ от власти олигархов, а также завершение эпохи неравенства, несправедливости и бесконечных вооруженных конфликтов».
Обещания Кеннеди положить конец злоупотреблениям в сфере здравоохранения США и ослабить влияние корпораций вызвали резкое снижение стоимости акций фармацевтических и медицинских предприятий. Информационно-технологические и интернет-компании выражают опасения по поводу возможной эскалации борьбы с монополиями.
ВВП Японии вырастет на 7%
В сентябре 2024 года в Японии ожидается рост заработной платы, превышающий 4%. Планируемое снижение налога на потребление может стимулировать японцев к сокращению сбережений. Премьер-министр Кисида и правительство намерены реализовать дополнительные меры для поддержания потребительского спроса. В связи с этим, компании сообщат об увеличении инвестиций.
Ожидается, что в 2024 году Банк Японии прекратит практику контроля над кривой доходности, что спровоцирует потрясения на мировом рынке облигаций из-за возврата средств японских инвесторов.
Ожидается, что укрепление иены будет связано с тем, что японские инвесторы направят средства во внутренние активы, что приведет к снижению курса пары USD/JPY ниже отметки 130, EUR/JPY – ниже 140, а также AUD/JPY – ниже 88.
ЕС введет налог на богатство
Для достижения поставленных политических задач, таких как борьба с изменением климата, повышение качества здравоохранения и образования, Европейскому союзу требуется дополнительное финансирование. Одновременно с этим, население обращает внимание на относительно небольшой размер налогов, уплачиваемых миллиардерами.
В связи с этим, Евросоюз намерен ввести законодательный акт, согласно которому состоятельные граждане будут обязаны уплачивать налог в размере 2%. Ожидается, что поступления в бюджет увеличатся приблизительно на 100–150 млрд евро. Данное решение может спровоцировать серьезные потрясения в европейском секторе предметов роскоши.
Падение стоимости акций Louis Vuitton на 40% окажет влияние на рынок, и другие компании, работающие в сфере предметов роскоши, такие как Porsche и Ferrari, вероятно, испытают значительное снижение котировок.
БКС Мир инвестиций