Торговая неделя в Соединенных Штатах оказалась весьма успешной. Рассмотрим ключевые факторы роста и сделаем предположение о ситуации в предстоящие дни.
За период из пяти торговых дней S&P 500 увеличился на 5,7%, NASDAQ 100 – на 7,4%, а Dow Jones – на 5%. Основное внимание было сосредоточено на заявлениях из Белого дома, отчетах об инфляции и сезоне финансовой отчетности.
Что движет рынком
Рыночные индексы продемонстрировали значительную реакцию на сообщения, поступившие из Белого дома, касающиеся приостановки действия взаимных пошлин на срок 90 дней. Временно установлен базовый тариф в размере 10 процентов. Исключением стал Китай, для которого тарифы не были пересмотрены. Тарифные меры Канады и Мексики остались без изменений, а отдельные категории товаров, такие как автомобили, сталь и алюминий, выделены в отдельную группу.
В ответ на это Европейский союз приостановил действие 25-процентного тарифа на импорт продукции из США также на срок 90 дней. По данным Bloomberg, тарифные меры Евросоюза затронут американский импорт на сумму 21 млрд евро.
Среди негативных факторов следует отметить, что таможенные пошлины Соединенных Штатов на импорт из КНР в настоящее время достигают 145%. Ранее указывалось о размере 125%, а до этого – 104%. Введение этих сборов началось 9 апреля. В ответ Пекин установил тарифы в размере 84% на импортируемые из США товары.
Пекин потребовал от госфинов нарастить инвестиции в бумаги. Прозвучало сообщение об инициативах по скупке акций. По данным Reuters, китайские площадки торговли урегулировали ежедневные ограничения Хедж-фонды и крупные розничные инвесторы осуществляют чистые продажи акций. По сведениям нескольких источников издания, данная мера направлена на поддержание фондового рынка Китая в условиях ухудшения торговых отношений с Соединенными Штатами.
Статистика по инфляции потребителей за март превзошла прогнозы. CPI годовых темпов прироста снизился с 2,8% до 2,4% (предполагалось 2,5%). Базовый показатель (без учета еды и энергоресурсов) уменьшил динамику с 3,1% до 2,8% (ожидалось 3%).
В апреле наблюдалось снижение индекса потребительского доверия, рассчитываемого Университетом Мичигана, до значения 50,8 пункта по сравнению с предыдущим показателем в 57 пунктов (прогнозировалось значение в 54 пункта). Зафиксировано ухудшение показателей как текущей ситуации, так и ожиданий на будущее. Инфляционные ожидания потребителей на горизонте одного года увеличились с 5% до 6,7%, а на пятилетний период – с 4,1% до 4,4% годовых. Параллельно произошел рост доходности казначейских облигаций США (Treasuries): за неделю доходность по десятилетним облигациям поднялась с 4% до 4,5%.
В Соединенных Штатах начался период публикации финансовых отчетов компаний. В пятницу крупнейшие американские банки представили данные о своей деятельности за первый квартал года. Рыночная реакция оказалась в основном положительной: акции JPMorgan выросли на 4%, Wells Fargo – снизились на 1%, а Morgan Stanley увеличились на 1,4% в течение торговой сессии.
На что обратить внимание
Во вторник публикуются сведения о розничных продажах в Соединенных Штатах. В четверг состоится заседание Европейского центрального банка. Ожидается понижение процентных ставок.
На следующей неделе страны Запада, включая США, будут отмечать Страстную пятницу. В связи с этим торговая деятельность на фондовых биржах будет приостановлена.
В предоставленных документах следует уделить внимание таким компаниям, как Goldman Sachs, Bank of America, Citigroup и Netflix.
Что дальше
S&P 500 закрылся на 5363 пункта 11 апреля. В пятницу индекс показал рост на 1,8%. Будьте готовы к возможной волатильности и продолжению роста. Ближайшие уровни сопротивления — 5500/5680.
Наибольший объем торгов на Московской бирже пришелся на июньские контракты: SPYF-6.25 ( SFH5) и NASD-6.25 (NAH5Значения к пятнице составляют 542 и 18 838. Уровни локального сопротивления равны 560 и 20 000.
Вам интересна аналитика по Америке? Подпишитесь на Оксану Холоденко в соцсети «Профит»! Ежедневные обзоры и не только.
Инвесторам БКС стали доступны инструменты Теперь появилась возможность торговли иностранными акциями посредством приобретения CFD-контрактов в БКС Форекс. Инвесторам доступно более пятидесяти американских акций, а кредитное плечо достигает 1:2.