Акции с наибольшим потенциалом для роста

С учетом последних данных, проведен пересмотр инвестиционного состава ценных бумаг из разных сфер экономики, отобранных по критерию наибольшей ожидаемой годовой прибыли.

До следующего лета

Московская биржа рассчитывает 10 секторальных индексов акций:

Нефть и газ, электроэнергетика, телекоммуникации, металлы и добыча, финансы, потребительский сектор, химия и нефтехимия, информационные технологии, строительные компании, транспорт.

На основе Стратегии аналитиков БКС обновим инвестиционный отраслевой портфель топ-10 бумаг. Ожидаемый срок реализации – до середины 2026 года. В состав портфеля включено десять акций: по одной акции из каждого сектора, демонстрирующей наилучшие перспективы на ближайший год.

Акции необходимо включать в состав секторных бенчмарков Московской Биржи и обеспечивать их высокой торговой ликвидностью. Портфель, состоящий из акций разных отраслей, минимизирует риски отдельных компаний и секторов.

Предполагается, что вес бумаг в смоделированном портфеле одинаков. Затем сравнивается ожидаемая доходность десяти наиболее привлекательных активов с прогнозируемыми значениями Индекса Московской Биржи по отношению к актуальным котировкам.

Отраслевой портфель

Годовой таргет Индекса МосБиржи с апрельского секвестра Стоимость до 3200 рублей не изменилась — все еще 3200 рублей и 3400 рублей с учетом дивидендов. Или от текущих 2800 рублей это +14% и +21% соответственно. Потенциал широкого рынка ограничен, но отдельные инвестиционные истории из разных секторов рынка могут принести больше. оВысокая доходность даст возможность снова превзойти показатель сравнения в течение года.

Среднее ожидаемое возвращение портфеля составляет 40%. Это примерно в три раза выше, чем у расчётного потенциала индекса Московской биржи — 14%.

T

В составе портфеля произошли замены:

В секторе металлов и добычи бумаги Полюса заняли место акций РУСАЛа — ориентир на клиента в горнодобывающей отрасли увеличен до двух тысяч пятисот рублей, тогда как прогнозируемая цена акций алюминиевой компании уменьшена до тридцати двух единиц.

В секторе высоких технологий (ИТ) акции Яндекса потеснили бумаги Хэдхантера. Первые активы обладают гораздо большей ликвидностью по сравнению со вторыми, при этом их колебания цен (уровень риска) менее значительны.

В секторе строительных компаний бумаги девелопера ПИК вытеснили расписки Эталона Ограничения для квалифицированных инвесторов и малая ликвидность сделок стали причиной подобного решения.

Отдельно отметим сохранение позиций ФосАгро и Аэрофлота:В отношении данного актива с точки зрения фундаментального анализа наблюдается наименьший потенциал роста. Изменение инвестиционной рекомендации для производителя удобрений с «Нейтральной» до «Негативной», а также для транспортной компании — по-прежнему негативное. Тем не менее, в сравнении с другими компаниями из различных отраслей они соответствуют заданным параметрам отбора и поэтому включены в специализированный портфель.

Состояние рынка постоянно меняется; на протяжении рассматриваемого периода могут возникать новые обстоятельства, которые существенно повлияют на оценку всего фондового рынка и отдельных ценных бумаг. Оценка результативности инвестиционного портфеля осуществляется систематически: пока его доходность значительно превышает показатели общего рынка, а внесение изменений в состав активов со временем оказывается целесообразным.

Готовое решение

. В этом случае целесообразно обратиться к специалистам для анализа рынка. Для этого существуют фонд БКС Российские акцииФонд инвестирует в акции ведущих российских компаний нефтяной, газовой, металлургической промышленности, сектора потребительских товаров и услуг, а также телекоммуникаций. Управляющий фондом следит за балансом портфеля и оперативно внедряет коррективы в его состав. Инвестор не обязан принимать самостоятельные решения и постоянно присутствовать на рынке.