Изображение: img.freepik.com

На фондовом рынке США прошедшая неделя сложилась достаточно спокойной. Рассмотрим ключевые факторы и перспективы на ближайшее время.

За последние пять дней S&P 500 уменьшился на 0,3%, NASDAQ 100 — на 0,5%, DJ — на 0,2%. Индексы демонстрируют коррекцию после достижения исторических пиковых значений. В центре внимания инвесторов — Федеральная резервная система и макроэкономические показатели.

Что движет рынком

Во вторник с речью выступил Джером Пауэлл. Председатель Федеральной резервной системы подчеркнул, что в краткосрочной перспективе сохраняются риски роста инфляции и снижения уровня занятости. На предыдущей неделе американский центральный банк уменьшил ключевую ставку на 0,25 процентного пункта — впервые за этот год. Ожидается, что до конца 2025 года ставка будет снижена еще на два этапа.

В среду и четверг были обнародованы сведения о состоянии рынка недвижимости за август. Полученные данные превзошли прогнозы. Реализация квартир в новостройках увеличилась на 20,5% по сравнению с предыдущим месяцем, в то время как продажи домов на вторичном рынке уменьшились на 0,2%.

По данным третьей оценки, рост ВВП США во втором квартале составил 3,8% по сравнению с предыдущим кварталом. Ранее прогнозировалось увеличение на 3,3%. Важно учитывать, что эти данные могут быть скорректированы из-за временной задержки по отношению к отчетному периоду.

В августе рост ценового индекса потребительских расходов ускорился с 2,6% до 2,7% в годовом выражении. Этот показатель является ключевым ориентиром для Федеральной резервной системы в вопросах инфляции. По данным, предоставленным Университетом Мичигана, потребители ожидают, что инфляция на год составит 4,7%. В сентябре индекс потребительских настроений снизился с 58,2 пункта до 55,1 пункта.

Акции Alibaba подорожали на 5,6% за неделю. Росту способствовала информация о планах компании увеличить объем вложений в создание технологий искусственного интеллекта.

На что обратить внимание

В пятницу, 3 октября, будет опубликован официальный отчет о ситуации на рынке труда США за сентябрь. Существует вероятность, что данные покажутся неудовлетворительными. По мнению экономистов, согласно среднему прогнозу, количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства (Nonfarm Payrolls) составит 39 тысяч. В августе было зарегистрировано 22 тысячи созданных рабочих мест. Уровень безработицы, вероятно, сохранится на отметке 4,3%.

Индексы деловой активности ISM, охватывающие промышленность и сферу услуг, будут опубликованы в среду и пятницу.

Что дальше

По состоянию на 26 сентября S&P 500 достиг значения 6644 пункта, а в пятницу индекс показал рост на 0,6%. Повышаются риски возникновения коррекции. В качестве первого уровня поддержки при снижении определили отметку 6500 пунктов.

Движения американского рынка можно отслеживать на Московской бирже. Фьючерсные контракты с фронтальным исполнением на зарубежные индексы, декабрьские контракты: SPYF-12.25 ( SFZ5) и NASD-12.25 (NAZ5). Котировки на пятницу — 665 и 24 452. Ближайшие поддержки: 655 и 24 000.

Вам интересна аналитика по Америке? Подпишитесь на Оксану Холоденко в соцсети «Профит»!