ВТБ намерен выпустить дополнительную эмиссию до конца сентября.
По словам финансового директора ВТБ Дмитрия Пьянова, неделя, начинающаяся 15 сентября, станет ключевой в процессе подготовки к дополнительной эмиссии акций, о которой сообщалось ранее, в ходе его выступления на радио РБК.
Единственный не установленный параметр на текущий момент — стоимость дополнительной эмиссии. Окончание размещения запланировано на 30 сентября.
«Набсовет уже одобрил максимальное количество акций, которое будет выпущено в рамках дополнительной эмиссии. Теперь необходимо установить цену, при этом планируется привлечь от 80 до 90 млрд руб. По словам Пьянова, предлагаемая цена максимально соответствует текущим рыночным условиям.
По его словам, текущий спрос в 6,5 раза превышает объем предложения при дополнительной эмиссии, запланированной на 2023 год. Ожидается высокая заинтересованность как институциональных, так и частных инвесторов, а значительный размер выпуска упрощает распределение активов — каждый участник получит свою долю. Во вторник, 16 сентября, для потенциальных акционеров будет проведен Capital Markets Day.
По словам Пьянова, дополнительная эмиссия играет важную роль в формировании будущих дивидендов, и банк намерен выплатить их за 2025 год в 2026 году.
Взгляд БКС. Ожидается, что цена будет объявлена в течение текущей недели. На текущий момент рынок проявляет осторожность в отношении дополнительной эмиссии ВТБ, что обусловлено неопределенностью вокруг цены. Поэтому любые сведения об отсутствии существенного дисконта к рыночной цене размещения следует воспринимать как положительные. Мы придерживаемся «нейтральной» оценки акций ВТБ, при этом основным риском остается недостаточный уровень капитала банка.
