Изображение: img.freepik.com

Рынок США

Индекс S&P 500 и индекс NASDAQ показали рост в 0,41% и 0,67% соответственно по итогам понедельника. Индекс Russell 2000 увеличился на 0,31%.

В зелёной зоне завершили работу 10 из 11 секторов. Лидером стала сфера здравоохранения (+1,31%), в то время как наименее успешным оказались дискреционные товары (-0,13%).

Приветствуем лето! Рынок поднялся в первый день торгов нового месяца. По мере завершения весеннего сезона отчётности инвесторы с нетерпением ждут новостей о торговых соглашениях, о сроках приостановки тарифов до июля и о ставках ФРС.

Без новых макроэкономических данных, подтверждающих рост рынка, возможно наступление летней стагнации. А принцип «Продать в мае и уйти» может перерасти в «Сбросить свой портфель в июне».

Пауэлл молчал, но остальные участники ФРС выявили расхождения во мнениях по ставках и другим вопросам.

Трамп повысил пошлины на импорт стали до пятидесяти процентов во время визита к сталелитейным заводам в пятницу вечером. Новая ставка вдвое превышает предыдущую. Акции компаний, занимающихся производством стали, после этого сообщения существенно выросли.

Введение данного шага с датой вступления 4 июня направлено на стимулирование производства внутри страны, но вызывает беспокойство по поводу возможного увеличения расходов для автопроизводителей и строительных фирм. Европейский союз выразил недовольство и заявляет о разработке ответных мер.

Фьючерсы на индексы S&P 500 (SPYF- 6.25) и NASDAQ (NASD-6.25) на Московской бирже растут.

На бирже основных американских показателей цена падает.

Европейский рынок

• Европейский рынок (STOX-6.25) в плюсе. Индекс Stoxx 50 теряет 0,1%.

В мае инфляция в еврозоне по данным Евростата составила 1,9%, снизившись с 2,2%. Безработица уменьшилась с 6,3% до 6,2%.

Азиатские рынки

• Фьючерс на гонконгский Hang Seng (HANG-6.25В зелёной зоне ведется торговля. Индекс Hang Seng увеличился на 1,53%.

Президент США Трамп и председатель КНР Си Цзиньпин выступят на этой неделе для обсуждения торговли. Дискуссия, вероятно, будет посвящена критически важным полезным ископаемым и обвинениям Трампа в нарушении соглашений со стороны Китая.

В понедельник Министерство торговли Китая сообщило о нарушении США предварительных договоренностей по новому контролю за экспортом чипов ИИ и аннулировании китайских студенческих виз.

• Фьючерс на индекс Nikkei 225 (NIKK-6.25На Московской бирже снижается показатель. Вторник принес индексу Nikkei 225 убыток в размере 0,06%.

Глава Банка Японии заверил рынки, что экономика успешно преодолеет последствия роста инфляции и взимаемых США пошлин.

Товарные рынки

• Золото (GOLD-6.25Цена снижается из-за роста курса американского доллара.

• Нефть марки Brent (BR-6.25Суммарная цена за баррель по состоянию на август составляет $65,4 (+1,2%).

Вчера цены на нефть резко выросли, несмотря на стремление восьми стран ОПЕК+ ускорить возобновление добычи. Скорее всего, такой исход связан с двумя факторами — закрытием коротких позиций и пожарами в Канаде. В нефтеносном регионе страны добыча сократилась почти на тот же объем, который ОПЕК+ планирует вернуть на рынок в июле. Однако это краткосрочное влияние цен — улучшение погодных условий может свести его к минимуму.

Усиление санкций по отношению к России и/или Ирану может стать причиной роста цен на нефть, что подтверждается всё более частыми сигналами.

• Фьючерс на природный газ (NG-6.25) на Московской бирже теряет 0,4%.

Он ничего не сказал

Рынок ожидало выступления Джерома Пауэлла после конференции в понедельник, где глава ФРС ничего особенного не сказал, кроме как представил Конференцию по случаю 75-й годовщины Международного финансового отдела ФРС. На прошлой неделе Пауэлл встречался с Трампом, и любимый индикатор инфляции ФРС показал, что цены выросли всего на 2,1% за последний месяц — это самый медленный темп за многие годы. Поддавшись частым уколам Трампа, Пауэлл опоздал со своим запланированным выступлением.

Инвесторы надеялись на более обстоятельный анализ в его выступлении, но остальные представители ФРС расширили обсуждение денежно-кредитной политики своими комментариями.

Президент ФРС Далласа Лори Логан высказалась в поддержку осторожного подхода Джерома Пауэлла по снижению процентных ставок, отметив, что инфляция немного превышает целевой показатель ФРС в 2%. Она также предупредила, что тарифы могут стать причиной постоянного давления на цены. ФРС должна обеспечить, чтобы временный рост цен не привел к долгосрочной инфляции.

Желание президента Трампа понизить ставки не повлияло на решение Логана. Центральный банк продолжит ожидать более явных экономических признаков перед внесением изменений.

Член ФРС Кристофер Уоллер Высказал готовность снизить ставки в текущем году при условии достижения целевого показателя инфляции ФРС в 2% и устойчивости рынка труда. Подчеркнул, что вероятная инфляция от тарифов будет временной и не должна влиять на политические решения.

Рынки с интересом ждут предстоящих экономических данных в надежде получить дополнительные сигналы о следующем шаге Федеральной резервной системы на заседании FOMC 18 июня. Инструмент отслеживания фьючерсов CME FedWatch указывает, что вероятность снижения ставки ФРС ниже 5%.

О фьючерсах

Фьючерс — это производный финансовый инструмент. Узнайте о работе с ним здесь. в обучающем материале.

Что нужно для начала торговли фьючерсами

Чтобы инвестировать без квалификации, пройдите сначала тест.

Нажмите ссылку: тестированиеВ приложении «БКС Мир инвестиций» (18+) откройте профиль, затем перейдите в раздел «Квалификация и тесты», далее — «Тестирование НКИ» — «Производные финансовые инструменты».

Для полноценного использования возможностей фьючерсов пройдите тест на маржинальную торговлю и активируйте её. При этом для открытия позиции будет задействована лишь часть вашего депозита — в размере гарантийного обеспечения. Без активации услуги покупка фьючерса потребует суммы, равной полной стоимости контракта.

• Нажмите ссылку: тестированиеВ приложении «БКС Мир инвестиций» откройте профиль, далее перейдите в раздел «Квалификация и тесты», затем «Тестирование НКИ» и наконец в пункт «Маржинальная торговля».

• Перейдите по ссылке: подключениеВ приложении откройте профиль, выберите счёт в разделе «Управление счетами» — «Маржинальная торговля».