ООО «Инвест КЦ» (входит в Группу Корунд-Циан) размещает Впервые на Московской бирже появились биржевые облигации в американских долларах. Рассмотрим важные характеристики этого выпуска и деятельность компании-эмитента.

Компания Корунд-Циан занимает место в первой десятке ведущих мировых производителей цианида натрия и лидирует на рынке России и стран СНГ. Производственные площадки компании сосредоточены в Нижегородской области, общая мощность составляет 65 тысяч тонн в год¹.

Предварительные ключевые параметры выпуска²

• Эмитент: ООО «Инвест КЦ».

Предлагается невозвратный публичный договор от АО «Корунд-Циан».

Рейтинги эмитента: А−(RU), «Стабильный» по АКРА³, и A.ru, «Стабильный» по НКР⁴.

Вид облигаций: биржевые, размещаемые по программе облигаций серии 001Р (регистрационный номер 4-00221-L-001P-02Е от 30.04.2025).

• Серия выпуска: 001Р-01.

• Регистрационный номер выпуска: 4В02-01-00221-L-001P от 30.04.2025.

• Планируемый объем выпуска: не менее $25 000 000⁵.

• Номинальная стоимость: $100.

• Цена размещения: 100% от номинала.

Срок обращения составляет примерно три с половиной года (1110 дней, 37 купонных периодов).

• Купонный период: 30 дней.

• Тип купона: фиксированный.

Процентная ставка купона не должна превышать 13,00% годовых.

Размещение возможно с помощью букбилдинга по купону и открытой подписки.

• Предварительная дата сбора книги заявок: 3 июня 2025 г. с 11:00 до 15:00 МСК.

• Предварительная дата размещения: 5 июня 2025 г.

Расчеты по облигациям осуществляются в рублях по официальному курсу Банка России:
* на дату сделки купли-продажи облигаций при размещении;
* на рабочий день, предшествующий дате выплаты купона / погашения.

Московская биржа, публичное акционерное общество, второй уровень котирования.

Выпуск биржевых облигаций открыт как для квалифицированных, так и для неквалифицированных инвесторов (при условии сдачи теста).

По условиям соглашения, облигации могут быть досрочно выплачены по требованию держателей, если у эмитента прекратится контроль над АО «Корунд-Циан» и/или ООО «Корунд-Цианд 2».

Свяжитесь для подачи поручения на покупку облигаций по телефону: 8-800-100-55-02. в мобильном приложении «БКС Мир инвестиций» (18+).

Для передачи голосового распоряжения трейдеру следует назвать следующую информацию.

Номер вашего счёта брокера.
Полное имя покупателя.
Эмитент — ООО «Инвест КЦ», серия выпуска облигаций 001Р-01.
Количество приобретаемых ценных бумаг.
Тип заявки (покупка).

Поручения принимаются до 14:45 МСК 3 июня 2025 г. включительно.

Инвестиционная привлекательность¹

Финансовое здоровье предприятия находится на высоком уровне.

• рост выручки — до 16 млрд руб. в 2024 г. (CAGR 24% за период 2021–2024)
• рост EBITDA — до 10 млрд руб. в 2024 г. (CAGR 36% за период 2021–2024)
• стабильная рентабельность EBITDA на уровне >60% в 2023–2024 гг.
• низкая доля краткосрочного долга — 14% По состоянию на 31 декабря 2024 года долга будет меньше (показатель Долг/EBITDA снизится в 1,3 раза к 2022 году).

Улучшение долгового профиля:

• Расширение спектра финансовых инструментов в кредитном портфеле.
• снижение процентных расходов
• диверсификация кредитов.

Эффективная бизнес-модель:

• Технологии позволяют снизить производственные затраты до самого низкого уровня в отрасли.
• Благодаря собственному источнику энергии затраты на электричество и теплоснабжение уменьшаются в общей стоимости.
• Производственные мощности размещены в крупном российском транспортном узле Дзержинске Нижегородской области.
• Надежный, разветвлённый круг контактов и высокий рейтинг кредитоспособности партнёров.

Подтвержденное кредитное эмитентаАналитический центр кредитных рейтингов присвоила рейтинг А-(RU) с прогнозом «Стабильный». Национальный кредитный рейтинг присвоил рейтинг A.ru с прогнозом «Стабильный».

О компании¹

Корунд-Циан лидирует в своём сегменте.

• №1 на рынке цианида натрия в РФ и странах СНГ
• входит в топ-10 мировых производителей
• 65 тыс. тонн в год номинальный объем производственных мощностей
• 99% выручки Компаниями из перспективной золотодобывающей отрасли создана компания.

Стратегическая значимость Группы Корунд-Циан:

• Обеспечивается непрерывный отпуск цианида натрия российским предприятиям по добыче золота.
• Золото извлекается с помощью цианида натрия – это единственный рентабельный подход, принятый во всем мире.

В своей деятельности Группа руководствуется принципами ESG⁶.

• Производство, замкнутое по кругу, имеющее наименьший эффект на природу и высокую энергоэффективность.
• Умный и результативный подход к использованию природных богатств.
• высокие стандарты корпоративного управления.

Спрос на цианид натрия постоянно увеличивается, а рынок его сбыта находится в руках небольшого числа производителей.

• Годовой темп роста мирового спроса на цианид натрия равен 4,5%.
• На российском и рынке стран Содружества наблюдается стабильный рост спроса, вызванный запуском новых золотодобывающих проектов и повышением доли сложных в добыче залежей, нуждающихся в большем количестве цианида натрия.
• Сложно появиться новым участникам рынка из-за значительных трудностей входа: покупка лицензионных технологий, опасности запуска оборудования и т. д.

БКС Мир инвестиций