Акционные предложения для активного трейдинга в апреле 2025 года.
Продолжается цикл статей «Наиболее подходящие акции для активных трейдеров». В статье проанализирована волатильность рынка в марте, спрогнозирована динамика Индекса МосБиржи на апрель, обозначен вероятный курс самых турбулентных акций.
Боковик вылился в обвал
Большую часть марта Индекс Московской биржи колебался около отметки 3200 пунктов. ожидания отскока После небольшого снижения в феврале цена вернулась к поддержке на отметке 3100 пунктов, даже перейдя уровень сопротивления 3300 пунктов. Однако в конце месяца произошел резкий спад цены до 2920 пунктов из-за ухудшения геополитической обстановки и отказа ЦБ снижать процентные ставки из-за сохраняющейся высокой инфляции. В марте индекс потерял до 9%, полностью отменив февральское повышение стоимости.
В эти моменты колебания рынка резко возрастают, настроение участников становится осторожным, повсеместно активируются защитные механизмы. стоп-заявки Начинается серия торговых сигналов с изменениями цены активов. Рынок сильно упал, в апреле может наступить стабилизация и небольшое восходящее движение, возможно восстановление поддержки на отметке 3000 пунктов.
Рынок сможет вернуться к недавним максимумам только при сближении позиций стран и появлении ясных сигналов о повороте монетарной политики. Цель индекса в 3600 пунктов остается актуальной, масштабная коррекция рынка может стать шансом для пополнения долгосрочных. инвестиционные портфелиАктивисты рынка, стремясь увеличить получение прибыли в краткосрочном периоде, будут продолжать использовать колебания цен наиболее нестабильных активов. Проанализируем прогноз перспектив самых рискованных инструментов с марта по апрель.
Топ-5 акций для активных трейдеров
Среднеквадратичное отклонение доходностей инструментов, также известное как «сигма»-коэффициент (σ), используется для оценки волатильности (рисковости) активов. Коэффициент нормируется на количество периодов наблюдения. Рейтинг самых волатильных бумаг представлен в таблице.
Средняя волатильность пяти лидеров рынка примерно в два раза превышает показатель рисковости Московской биржи. Мечел и ВК постоянно присутствуют в рейтинге, акции ПИК часто попадают в список, а Эн+ и Юнипро уже второй месяц демонстрируют высокую волатильность.
Быстро оценим краткосрочную техническую картину этих бумаг с учетом их повышенной волатильности и спрогнозируем траекторию курсов на апрель.
Юнипро. Лидеры биржевой волатильности марта – акции, потерявшие наибольшее значение из состава бенчмарка. Котировки упали до 1,7 рубля. Ралли начала года прекратилось — месяц назад цены достигали многолетних максимумов в 2,8 рубля, а теперь уже сравнялись с ценами конца декабря. Причиной смены настроения стали нереализованные геополитические ожидания и рост капитальных затрат компании почти в четыре раза, что фактически исключает выплаты дивидендов в ближайшие годы. Фундаментально На данный момент ситуация непростая, а технически рынок сильно перепродан — после такого снижения возможна стабилизация и попытка отскока. При благоприятном развитии событий и восстановлении широкого рынка эти акции могут попытаться достичь уровня сопротивления 1,92 рубля.
ПИК. В начале месяца цена находилась около 700 рублей, а к концу периода снизилась до 500 рублей. 31 марта минимальная цена составила 488 рублей. Высокая волатильность обусловлена чувствительностью акций девелопера к процентным ставкам. От стоимости фондирования экономики зависят продажи жилья и долговая нагрузка компании. При локальной панике акции быстро снизились до 500 рублей, был даже провал, но уровень технически сильный, есть вероятность коррекции вверх. Для таких волатильных акций движение на 10% в район 550 рублей не составит большого труда. Старт движения на… фундаментальные 730 руб. В июне негативное давление монетарного фактора на курс акций может прекратиться после потенциального раcворачивания ДКП ЦБ.
Эн+. Рынок вновь был волатильным, однако эта бумага — одна из немногих, которая за месяц общих распродаж осталась в плюсе. В данный момент цены достигли максимумов с лета 2023 года, под 570 рублей. Активная коррекция от пика выглядит разгрузкой перекупленности — курс может быстро восстановиться из-под 500 рублей. оОсновная часть убытков составляет 530 рублей, последующая цель — 550 рублей. Фундаментальная оценка Строительство холдинга основано на потенциале дочерней компании РУСАЛ, где показатель роста близок к +50%.
Мечел. В прошлом эта валюта всегда сильно колебалась в зависимости от рыночных показателей. В марте были надежды на сближение позиций конфликтующих сторон и мягкий сигнал ЦБ, но ничего не произошло. В результате курс стремительно упал с почти 132 руб. до 108 руб. к концу месяца. Вероятно, паника продавцов завершилась. Возможен отскок в апреле и быстрый возврат к 120 руб. Дальнейшее движение цены… к фундаментальным 160 руб. Связь произойдёт с денежной корректировкой и улучшением рыночной ситуации для сырья, вероятно, это случится только к началу лета.
ВК. Скачок волатильности курса связан с планами Корпорация рассматривает дополнительное размещение акций для уменьшения долговой нагрузки. Цена падала до 266 рублей — уровня декабря 2024 года. Акции способны на резкие движения: после сильного снижения обычно следует мощный отскок, и в этот раз всё может повториться. Несмотря на фундаментальную неопределенность, технически не исключается активный рост — после возврата цены выше сопротивления 280 рублей спекулятивный ориентир может быстро сместиться над 290 рублями. Активным трейдерам важно помнить о стопах: ожидаемый потенциал должен превышать расчетный риск потерь.
