Рынок США

Индексы S&P 500 и NASDAQ 100 в среду увеличились на 1,12% и 2,04%, соответственно. Индекс Russell 2000 снизился на 1,02%.

Из 11 секторов зелёную зону покинули 5. Лидером стала группа потребительских товаров первой необходимости (+1,55%), наименее успешным оказались технологии (-2,23%).

Эксперты компании TD Cowen, вызвавшие ажиотаж на финансовых рынках уже в феврале, новым комментарием Были нанесены удары по Microsoft и всей отрасли. Ранее TD Cowen заявляла о росте спроса на центры обработки данных в годовом выражении, но не таким высоким темпом, как прогнозировалось. В частности, компания отметила более масштабные, чем предполагалось, отмены и переносы аренды со стороны Microsoft.

Новый отчет сообщает о том, что корпорация приостановила проекты центров обработки данных в США и Европе с мощностью 2 гигаватт. Эксперты связывают это решение избыточным предложением кластеров компьютеров для искусственного интеллекта.

Новости негативно повлияли на большинство компаний технологической сферы, включая фирмы по цифровой инфраструктуре, такие как Vertiv Corp., по энергетической инфраструктуре, например, Oklo, и занимающиеся квантовыми вычислениями, например, IONQ.

Однако проблемы в секторе продолжились. Акции NVIDIA снизились после отчетности. Financial TimesВ документе утверждается, что экологические стандарты Китая могут затронуть продажи микросхем для искусственного интеллекта производителей в этой стране.

День прошел сложно. Медведи снизили основные индексы ниже 200-дневной скользящей средней. NVIDIA потеряла сотни миллиардов рыночной капитализации. Трамп ввел новые пошлины, из-за которых акции автомобильных компаний упали. Лидерами стали секторы рынка защиты.

Фьючерсы на индексы S&P 500 (SPYF- 6.25) и NASDAQ (NASD-6.25) на Московской бирже падают.

Американские рынки демонстрируют разнонаправленную динамику перед открытием торгов.

Европейский рынок

Европейский рынок (STOX-6.25Акции торгоутся на рынках в красной зоне. Индекс STOXX 50 снижается на 0,6%.

Европейские рынки отреагировали отрицательно на американские пошлины на автомобили, возможна дальнейшая падение цен.

Азиатские рынки

• Фьючерс на гонконгский Hang Seng (HANG-6.25Дождь идёт. Индекс Hang Seng вырос на 0,4%.

• Фьючерс на индекс Nikkei 225 (NIKK-6.25) На Московской бирже падение наблюдается. В четверг индекс Nikkei 225 потерял 0,60%.

N

Товарные рынки

• Цена на золото (GOLD-6.25Золото вновь повышается в цене на фоне роста неопределенности в мировой экономике, спровоцированной президентом США и его тарифной политикой. По данным COMEX, цена на золото с поставкой в мае составляет 3076 долларов за унцию (+1,3%).

G

Позитивная динамика наблюдается и у серебра. Вложение в фьючерсы на эти металлы сейчас может быть выгодным.

• Нефть (BR-4.25В соответствии с июньским контрактом марочная нефть Брент стоит $72,9 за баррель, снизившись на 0,1%.

B

Вторичные пошлины Трампа, которые он угрожает ввести против стран, продолжающих покупать венесуэльскую нефть, оказали поддержку черному золоту на этой неделе. Китайские и индийские покупатели пока приостановили закупки, но этот шаг может быть временным. В любом случае речь идет о 500–600 тыс. баррелей в сутки — объеме, выпадение которого может удержать нефтяные цены на примерно достигнутом уровне, но недостаточно, чтобы поднять цену Brent до $80.

Вчерашние данные EIA о заметном недельном сокращении запасов нефти в США также оказались положительными. Цифры подтвердили ранее опубликованную API статистику.
Снижение запасов связано с выходом американских НПЗ из периода планового техобслуживания и ростом переработки — через два месяца начнется летний автомобильный сезон.

Политика США по отношению к Ирану может стать причиной значительного повышения цен на нефть.

• Фьючерс на природный газ (NG-4.25) на Московской бирже теряет 2,4%.

N

Нелегкое решение

Дональд Трамп заявил о введении в США новых импортных пошлин на автомобили и автомобильные детали в размере 25%. Такое решение усиливает глобальную торговую войну. Новые пошлины начнут действовать 2 апреля. В это же время ожидаются ответные меры от стран, таких как Мексика и Канада.

В прошлом году США импортировали около восьми миллионов автомобилей на сумму около 240 миллиардов долларов, что составило примерно половину от общего объема продаж. Американские автомобильные компании ведут деятельность в Мексике и Канаде. Мексика является крупнейшим поставщиком авто в США.

Акции Ford, General Motors, Stellantis и других компаний автомобильной промышленности продолжают падать после новости. Поскольку Трамп намекнул на постоянный характер этих мер, единственный способ для автопроизводителей избежать их – производить автомобили в США. Это будет непростое и/или медленное решение.

БКС Мир инвестиций