В последнее время российский рынок реагирует позитивно на снижение геополитической напряженности. Несмотря на это, высокая степень неопределенности сохраняется, и возможен период повышенной волатильности. Мы обратились к различным моделям нейросетей с вопросом о наилучшем действии для российского инвестора в текущих условиях.

Вопрос: Каковы действия для российского инвестора при возможной высокой волатильности и неопределённости из-за геополитики?

Sonar (Perplexity)

Как действовать. Разнообразие инвестиций по инструментам, сферам деятельности, странам и регионам. Постоянный контроль портфеля и оперативное реагирование на рыночные изменения. Использование хеджирования для снижения рисков. Устойчивость к краткосрочным колебаниям и сохранение долгосрочной стратегии.

Рекомендация. Энергетика — сектор, потенциально устойчивый при геополитической нестабильности. При восстановлении стабильности этот сектор получит выгоду, поскольку Россия продолжит быть поставщиком энергии на мировом рынке.

Первое место занимают компании с государственным участием, такие как Роснефть, Сбербанк и Газпром, поскольку им отводится важная роль в развитии российской экономики.

Claude (Anthropic)

Оценка ситуации. Увеличение интереса к российским активам пока не достаточно для полной реинтеграции России в глобальные финансовые рынки. Проблемы остаются, санкции ограничивают доступ РФ к валютным резервам. Экономика России росла быстрыми темпами в 2023 и 2024 годах, поэтому в 2025 году, вероятно, темпы роста замедлится.

Рекомендации. Облигации представляют главный интерес. С начала 2025 года общая сумма проблемных облигаций, торгующихся ниже 80% от номинала и с большой скидкой по отношению к суверенным облигациям, уменьшилась на 13%. Это указывает на возрастающую уверенность инвесторов в платежеспособности российских эмитентов.

GPT (Open AI)

Оценка ситуации. Первые шаги к разрешению конфликта предприняты, однако исход пока неясен: возможно, наступит геополитическое успокоение с отступлением от санкций или же переговоры затянутся, приведя к введению новых ограничений.

Рекомендации. Интересны Для защиты капитала подойдут золото и облигации с фиксированным доходом. Избегайте рискованных сделок с валютой и используйте инструменты для снижения валютных рисков.

Gemini (Google)

Оценка ситуации. При создании инвестиционной стратегии стоит больше внимания уделять долгосрочным перспективам и учитывать жесткую политику Банка России, направленную на контроль инфляции. Используйте краткосрочные снижения цен как возможность нарастить позицию в надежных активах.

Рекомендации. Рекомендую обратить внимание на компании с крепкими фундаментальными показателями и стратегическим значением для российской экономики: Газпром, Сбербанк, Роснефть, а также предприятия, ориентированные на импортозамещение и локализации производства.

Grok (xAi)

Как действовать. Разнообразный набор активов: акции, облигации, золото. Активное слежение за новостями. Возьмите во внимание перспективу замедления российской экономики после роста в 2023 и 2024 годах. Инвестиционную стратегию следует формировать с учетом текущей ситуации, то есть сохраняющегося влияния западных санкций.

Рекомендации. Привлекательны государственные предприятия — Сбербанк, Газпром, Роснефть, а также организации из быстрорастущих отраслей, ориентированные на внутренний рынок. Стоит обратить внимание на компании из приоритетных для страны секторов экономики, которые получают активную поддержку государства.

V3 (Deep Seek)

Оценка ситуации. Геополитическая напряжённость и высокая волатильность сохраняют российский рынок в зоне повышенной неопределённости, представляя собой как риски для инвесторов, так и возможности для стратегического и осторожного действия.

Рекомендации. Разнообразьте инвестиционный портфель, включая инструменты с экспозицией на рынки разных стран, защитные активы (золото, облигации), компании с надежной дивидендной политикой и стабильные валюты. Не поддавайтесь панике, избегайте необдуманных решений и придерживайтесь выбранной стратегии. Храните часть капитала в ликвидных средствах для непредвиденных обстоятельств. Следите за новостями, но принимайте решения на основе анализа, а не эмоций.

БКС Мир инвестиций