Изображение: img.freepik.com

Маржинальные сделки — главное средство опытного спекулянта. На рынке «делают прибыль» именно благодаря использованию плеча. Это не подходит каждому из-за повышенных рисков, но всем будет полезно знать, о каких процентах и суммах может идти речь.

Максимальный лонг

Рассмотрим основные инструменты, предоставляемые лонгом, и выделим те, на которых брокер предлагает максимальное кредитное плечо. Выбор определяется коэффициентом риска, назначенным каждому инструменту, и профилем клиента.

Для большей части инвесторов начальный риск считают стандартным. У лиц с большим счетом и длительным опытом торговли риск может быть повышен. Будем рассматривать только стандартные коэффициенты.

Например, коэффициент 50% означает, что для открытия позиции требуется обеспечение на счёте не менее половины стоимости бумаги. В остальном брокер предоставит недостающую сумму, но за определённую плату. согласно тарифу.

Крупные плечи в акциях

Размер плеча пропорционально связан с коэффициентом риска: меньше сумма, которую брокер требует держать на счету, тем больше он покрывает. Для баланса математических расчетов, низкие ставки обычно применяются в менее рискованных сделках.

Актуальный список акций, используемых для обеспечения, включая открытие долговых позиций, доступен . здесьПо размеру плеч майки обычно одинаковые.

На нынешнем нестабильном рынке минимально нужно иметь маржу в 20%. Это соответствует четырекратному плечу, или умножению позиции до пяти раз (одна часть собственная и четыре заемные). При росте стоимости акции на 1%, прибыль составляет 5%.

Крупные плечи во фьючерсах

Срочный рынок изначально работает с использованием заемных средств: для торговли фьючерсами требуется лишь часть стоимости позиций. Возможное увеличение этого финансового рычага позволяет добиться более высокой доходности от торговых операций.

Общий результат может быть огромным, даже для акций третьего эшелона, где сделки завершаются за несколько недель. Некоторые контракты имеют коэффициент ниже 10%, что означает увеличение эффекта от изменения стоимости актива в десять или более раз.

Услуга подходит и для клиентов, которые активировали общий брокерский счёт с торговлей срочными инструментами. Это даёт возможность заключать сделки по фьючерсам с минимальным гарантированным обеспечением, определённым биржей.

Пересчёт всех комбинаций затруднителен, поэтому рассмотрим только стандартные ставки, установленные параметрами биржи. Эти параметры — условно бесплатные, так как проценты брокеру или бирже уже включены в их стоимость и не требуют дополнительной оплаты.

C

CNY-12.24 и CNYRUBF

Фьючерсы торгуются на пару юань/рубль — ближний, срок действия которого почти истекает через месяц, и вечный, который не имеет срока годности и по текущей стоимости соответствует декабрьскому. Открытие позиции на 13700 рублей (1000 юаней) требует гарантийного обеспечения в размере всего 9% от этой суммы.

Трейдер может получить плечо приблизительно 1:10, что увеличивает размер вложенной суммы в 11 раз. Прибыль от этой позиции начисляется дважды в день (после дневного и вечернего клирингов) и может быть реинвестирована в этот или другие инструменты, что усиливает эффект геометрической прогрессии.

NASD-12.24

Ближний фьючерс на индекс NASDAQ. Мартовский контракт NASD-3.25 заменит его после декабрьской экспирации. Фьючерс предоставляет встроенное плечо примерно 1 к 7, что позволяет покупать рынок США с ускорением почти в восемь раз.

U

Si-12.24 и USDRUBF

Ближайшие и долгосрочные контракты на пару доллар/рубль. Размерmargin составляет 15,5%, что обеспечивает плечо более чем в 6 раз.

MIX-12.24 и MXI-12.24

Фьючерсы на Индекс МосБиржи: классический и мини. Первый открывает позицию стоимостью 275 тысяч рублей, требуется 30,7 тысячи рублей на счете. Второй — 27,5 тысяч рублей и 3,07 тысячи рублей соответственно.

Коэффициенты риска одинаковы, различие – в ликвидности, оборотах и категории трейдеров. В крупном сегменте работают с большими счетами, в мини — с умеренными. Встроенное плечо обеспечивает эффект ускорения около 9.

О фьючерсах

Фьючерс — это финансовый инструмент, представляющий собой договор на продажу или покупку чего-либо в будущем по фиксированной цене. в обучающем материале.

Неквалифицированные инвесторы для торговли фьючерсами должны пройти тест «Производные финансовые инструменты». В приложении «БКС Мир инвестиций» его можно найти в разделе «Профиль» — «Квалификация и тесты» — «Тестирование НКИ».

Для реализации всех возможностей фьючерсов можно подключить сделки с неполным покрытием. При этом для открытия позиции будет использована только часть депозита – в размере гарантийного обеспечения. Без подключения услуги для покупки фьючерса понадобится сумма, равна всей стоимости контракта.

Как подключить маржинальные сделки

Для подключения услуги нужно сдать тест по знаниям. Это возможно осуществить в персональном кабинете.

В приложении «БКС Мир инвестиций» тест можно найти по следующей ветке меню: Профиль — Квалификации и тесты — Тестирование НКИ — Необеспеченные сделки.

После сдачи теста доступно подключение услуги: Профиль — Управление счетами (выбрать номер) — Тарифы и услуги — Необеспеченные сделки. Услугу также можно активировать в личном кабинете «БКС Мир инвестиций» в разделе Сервисы — Счета и Тарифы — Необеспеченные сделки и маржинальная торговля.