Макродрайверы

Рынок США

Индекс S&P 500 и индекс NASDAQ 11 октября увеличились на 0,61% и 0,33% соответственно. Индекс Russell 2000 прибавил 2,03%.

Отчеты крупных банков способствовали росту рынка до новых исторических максимумов. Акции компаний с небольшой капитализацией также показали сильный рост. Неоднозначная информация о производственной инфляции вызвала колебания в начале торгов, но затем акции продолжили устойчивый рост.

Зелёную зону закрыли 10 из 11 секторов. Финансовый sector показал наибольший рост (+1,93%), потребительский же — снижение (-0,43%).

В пятницу JPMorgan Chase, Wells Fargo и BlackRock представили отчеты за текущий период. Фонд Financial Select Sector SPDR достиг новых исторических максимумов. Будет ли этот тренд продолжаться после публикации отчетов Bank of America, Citigroup, Goldman Sachs, Charles Schwab, Interactive Brokers Group, Morgan Stanley, Blackstone и American Express в этой неделе?

Фьючерсы на индексы S&P 500 (SPYF- 12.24) и NASDAQ (NASD-12.24) на Московской бирже растут.

Американские рынки в начале торгов демонстрируют смешанную динамику.

Европейский рынок

• Европейский рынок (STOX-12.24) в плюсе. Индекс Stoxx 50 прибавляет 0,21%.

Азиатские рынки

• Фьючерс на гонконгский Hang Seng (HANG-12.24Курс падает. Индекс Hang Seng снизился на 0,75% за сутки.

Китай опубликовал данные по внешнеторговым операциям за сентябрь. В отчетный период объем экспорта и импорта сократился. Экспорт вырос всего на 2,4% в годовом выражении вместо прогнозируемых 6%. Импорт увеличился на 0,3% г/г против ожидаемых 0,9%.

Экспорт в июнях уменьшился до 1,6 млрд, став наименьшим показателем за последние пять месяцев. Данные Национального бюро статистики свидетельствуют о существенном сокращении экспорта в Тайвань (-41%) и странах АСЕАН (-15,8%).

Уменьшение экспорта может указывать на медленные темпы восстановления экономики или её стабилизацию. Стабилизация возможна при условии существенного роста внутреннего спроса в аналогичный период, способного компенсировать слабый внешний спрос. Первый вариант более вероятен, так как снижение импорта не свидетельствует в пользу внутреннего спроса.

В пятницу опубликуют данные о темпах роста ВВП Китая во III квартале. Это позволит сделать предварительные выводы о результатах мер по стимулированию экономического роста и оценить возможности достижения годовой цели в 5%.

В Японии отмечается День спорта, торги на бирже приостановлены. NIKK-12.24) на Московской бирже снижается на 0,14%.

Товарные рынки

• Золото (GOLD-12.24На Московской бирже торги проходят в отрицательной зоне. Цена золота с поставкой в декабре по данным COMEX равна 2666 долларов за унцию, снижение составило 0,33%.

• Нефть (BR-12.24Марка Брент по декабрьскому контракту стоит 77,6 долларов за баррель и снизилась на 1,75%.

Ежемесячный отчет ОПЕК не обрадовал участников рынка: организация третий раз подряд снизила прогноз роста спроса на нефть в мире в 2024 году. На этот раз на 106 тысяч баррелей в сутки, до 1,9 млн б/с.

В 2024 году спрос на нефть достигнет 104,14 миллионов баррелей в сутки. Прогноз роста спроса в 2025 году уменьшен на 102 тысячи баррелей в сутки и составит 1,6 миллиона баррелей в сутки.

• Фьючерс на природный газ (NG-12.24) на Московской бирже теряет 1,85%.

БКС Мир инвестиций