В рубрике «Срочный рынок» представлена информация о крупнейших мировых рынках, торгуемых через фьючерсы на Мосбирже. Макродрайверы, аналитические исследования и торговые рекомендации дают инвесторам инструменты для принятия решений.

Главное

В Банке Японии повысили короткий процент.

• S&P 500 — первые торги после ребалансировки.

• Brent еще дороже.

Макродрайверы

Индексы S&P 500 и NASDAQ 18 марта завершили торги ростом на 0,63% и 0,82% соответственно. Это первый день торгов после ежеквартальной ребалансировки индексов, которую Standard & Poor’s объявило в начале месяца.

Обратите внимание на изменения.

Индекс S&P 500: в него вошли Super Micro Computer Inc. (SMCI) и Decker’s Outdoor Corp. (DECK), а вместо них исключены Whirpool Corp. (WHR) и Zions Bancorp. (ZION).

В индексе S&P 100 Mega-Caps вместо компании Exelon Corp. войдёт компания Intuit.

Ежегодная конференция NVIDIA GTC 2024 среди корпоративных событий выделяется тем, что компания анонсировала новое поколение ИИ-чипов и программное обеспечение для работы с большими языковыми моделями. В результате торговой сессии акции компании упали.

АкцииAlphabet Inc. (GOOG) выросли на 4,44%, после сообщений о готовности Apple интегрировать системы искусственного интеллекта Gemini в iPhone.

Открытие основных торгов 19 марта сопровождалось снижением показателей индексов.

Фьючерсы на индексы S&P 500 (SPYF- 6.24) и NASDAQ (NASD-6.24) на Московской бирже снижаются.

• Европейский рынок (STOX-6.24После трехдневной корректировки курс немного возрастает. Но даже это увеличение может стать спадом из-за недостатка причин для дальнейшего роста. Инвесторам также важно закрыть сделки с прибылью.

• Фьючерс на гонконгский Hang Seng (HANG-6.24Падение продолжается. Нескольких дней хватит, чтобы надежды на изменение ситуации исчезли.

• Nikkei 225 (NIKK-6.24По итогам заседания Банк Японии установил краткосрочную процентную ставку на уровне 0-0,1%. Ранее ставка составляла -0,1%. Решение было предсказуемым.

• Золото (GOLD-6.24Цена золото держится на уровне вчерашнего дня, чуть превышая $2150 за тройскую унцию.

• Нефть (BR-6.24Цена марки Brent приближается к отметке $87 за баррель. Управление энергетической информации США предсказывает среднюю цену Brent во II квартале на уровне $88 за баррель. В случае подтверждения этого прогноза нефть может перескочить выше уже достигнутого уровня.

• Фьючерс на природный газ (NG-6.24Стоимость природного газа стабилизировалась в диапазоне от 1,65 до 1,7 доллара за ММвт. Минимальная цена находится почти на 15% ниже — около 1,4 доллара за ММвт. Цены газа коррелируют с ценами на нефть, что оказывает им дополнительное влияние.

Ставки вверх

Вторник, 19 марта, ознаменовался повышением базовой процентной ставки Центральным банком Японии. Это первый раз за семнадцать лет, когда такое произошло. Окончание политики отрицательных ставок, направленной на стимулирование экономики, было объявлено регулятором.

Регулятор установил краткосрочную процентную ставку от 0% до 0,1%, вместо прежнего диапазона -0,1%. Глава банка Кадзуо Уэда считает, что политика отрицательных ставок, вместе с другими мерами по вливаниям денег в экономику и поддержанию низкой стоимости заимствований, достигла своей цели.

Банк Японии больше не будет поддерживать низкие долгосрочные проценты и прекратит покупку ETF.

При резком росте долговых процентных ставок орган регулирования применит немедленные действия, например, увеличит объем закупок государственных облигаций Японии (JGB).

Индекс Nikkei 225 немного вырос после повышения ставки, поскольку такой шаг предсказывался.

Регулятор сохранит политику мягкой в ближайшее время. В Банке Японии осознают, что текущее улучшение экономики весьма нестабильно.

БКС Мир инвестиций