Изображение: img.freepik.com

Дивидендная корзина Этот набор акций российского рынка обещает самые высокие дивиденды. Такой инвестиционный портфель может обеспечить не только поток пассивного дохода, но и превзойти рыночные показатели.

В текущем месяце перечень компаний таков:

• Сургутнефтегаз-ап
• Северсталь
• Татнефть
• МТС
• ЛУКОЙЛ

Если в ваших инвестициях приоритет отдается дивидендам, то каждый из этих эмитентов может стать ценным активом вашего портфеля.

Главное

Доходность индекса Московской биржи уменьшилась до 9,1%, несмотря на рост рынка.

Средний доход от корзины может превысить 16% из-за предстоящего высокого единовременного дивиденда от «Сургутнефтегаза».

За прошедший месяц индекс корзины вырос почти на 5%, превзойдя рынок на 2 процентных пункта. За горизонт в 6 месяцев опережение составляет 17 процентных пунктов, а годовой прирост приближается к 80% — это лучше, чем показатель рынка на 29 процентных пунктов.

В деталях

Доходность дивидендов на рынке сократилась до 9,1%. Доходность по отдельным ценным бумагам и сообщения о выплатах или невыплате дивидендов остаются важными факторами, влияющими на российский рынок акций. По итогам текущих оценок взвешенная дивидендная доходность российского рынка (индекс МосБиржи) на следующие 12 месяцев продолжает снижаться и составила 9,1%. Причина такого развития – рост рынка в последнее время и отсутствие новых сильных сигналов о дивидендных выплатах от крупных компаний.

Дивидендная доходность рынка снижается с высоких значений 2022-2023 годов и приближается к историческим показателям, оставаясь при этом значительной.

Прирост доходности корзины составил 16,2% из-за роста показателей Северстали. Доходность прогнозируемая дивидендной корзины из пяти самых высокодивидендных акций с приемлемой ликвидностью выросла до 16,2%. Причиной стали повышенные ожидания дивидендов от Северстали и большая уверенность аналитиков в высоких выплатах в металлургии.

Неясный прогноз курса рубля до конца года приводит к сохранению привилегированных акций Сургутнефтегаза-ап в составе корзины. При этом вновь подчеркиваем, что в обычном сценарии 20%-й доходность носит разовый характер и объясняется резким падением курса рубля в прошлом году. Тем не менее ожидаемая доходность корзины выше 16% считается высокой и привлекательной с учетом исторических показателей.

За месяц стоимость корзины увеличилась приблизительно на 5%, превзойдя темпы роста рынка. В течение последнего месяца «Корзина» продемонстрировала высокую эффективность как инвестиционная идея, увеличившись на 4,5%, превосходя индекс МосБиржи более чем на 2 процентных пункта. Все ее составляющие, за исключением «Татнефти», показывают лучшее по сравнению с рынком значение.

Акции Сугрутнефтегаза с привилегиями больше других выросли из-за ослабления рубля. Бумаги МТС также показывают рост после длительного отставания от рынка. Опережение рынка остается устойчивым и увеличивается уже несколько месяцев: за три месяца оно составило 6,5 процентных пунктов, а за шесть — более 17 процентных пунктов.

Плюс почти 80% за год. За последние 12 месяцев ценность корзины выросла почти на 79%. С учетом выплат дивидендов она превзошла индекс МосБиржи полной доходности более чем на 20 процентных пунктов, а ценовой индекс — почти на 30 процентных пунктов. Такой результат по историческим меркам очень сильный и указывает на то, что российские частные инвесторы в период высокой макронеопределенности и неуверенности в долгосрочных прогнозах отдают предпочтение высоким и предсказуемым дивидендам.

Инвесторы могут использовать готовые решения, например, стратегия «Дивидендная» Даёт возможность инвесторам вкладываться в ценные бумаги крупных российских компаний с высоким уровнем дивидендной доходности. В течение 11 месяцев 2023 года доходность стратегии составила 48,53%. Подробности о её составе и условиях смотрите в тексте. здесь.

БКС Мир инвестиций

Информация не является индивидуальным советом по инвестициям. Финансовые инструменты и операции, описанные здесь, могут не подходить Вашему профилю, состоянию, опыту и целям.
Необходимо самостоятельно определить соответствие инструментов и операций вашим целям, горизонту и риску. ООО «Компания БКС» ответственности за убытки инвестора в случае совершения операций или инвестирования по описанной информации не несет.

Общество с ограниченной ответственностью «Компания БКС» предоставляет брокерские и депозитарные услуги. Лицензия № 154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности, лицензия № 154-12397-000100 от 23.07.2009 на осуществление депозитарной деятельности выданы Федеральной службой по финансовым рынкам без ограничения сроков действия. Информация о компании и услугах, декларация о рисках и другая необходимая информация (включая ссылку для отправки обращения (жалобы): https://broker.ru/disclosure.

АО УК «БКС» обладает лицензией № 050-12750-001000 от 10 декабря 2009 года на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами, выданной ФСФР без ограничения срока действия. Повсюду можно найти информацию о деятельности АО УК «БКС» по доверительному управлению: на сайте www.bcs.ru/am в ленте ООО «Интерфакс ЦРКИ», а также по адресу Российская Федерация, 630099 г. Новосибирск, ул. Советская, 37 тел. 383 210 50 20.
Результаты деятельности управляющего по управлению ценными бумагами в прошлом не определяют доходы учредителя управления в будущем. Перед передачей денежных средств и/или ценных бумаг в доверительное управление следует внимательно изучить регламент доверительного управления. Данные о ценных бумагах указаны в материале исключительно для описания стратегии доверительного управления.
Иностранные финансовые инструменты, акции (паи) инвестиционных фондов, согласно иностранному праву, могут не быть квалифицированы как ценные бумаги в соответствии с законодательством РФ, и предназначены только для квалифицированных инвесторов. Информация об указанных финансовых инструментах адресована исключительно квалифицированным инвесторам. Указание примера ожиданий инвестора, его инвестиционных целей, инвестиционного профиля драйверов роста является предположительным и не является обещанием гарантий уровня риска, доходности, эффективности управления активами, размера и стабильности издержек, доходов, безопасности инвестиций.
Ставка Комиссии за управление стратегией ДУ «Дивидендная» составляет 2% годовых. Ставка порогового уровня дохода составляет 0%. Ставка вознаграждения управляющего составляет 15%. Срок действия договора — 3 года. Комиссия upfront составляет 4%. Описание основных инвестиционных целей стратегии и инвестиционной стратегии управляющего не является гарантией доходности доверительного управления.

Подробности о требуемых согласно стандартам сведениях…
Управлению по доверенности с учетом риска и условий.
Подробнее о доверительном управлении можно узнать на официальном сайте.
АО УК «БКС» https:://bcs ru/am/trust/documents