В рубрике «Срочный рынок» представлена информация о ведущих мировых рынках, торгуемых через фьючерсы на Московской бирже. Макроэкономические тренды, аналитические обзоры и торговые советы помогут инвестору в принятии решений.

Главное

Агентство Moody’s впервые с 2017 года изменило прогноз по рейтингу Китая на негативный.

Показатели PMI для еврозоны в ноябре превзошли прогнозы.

Золото демонстрирует повышенную активность на рынке.

Теплый климат в Северной Америке и увеличение объемов запасов влияют на цену природного газа.

В фокусе американской сессии – информация о рынке труда.

Макро

• Фьючерсы на американские индексы S&P 500 (SPYF-12.23) и NASDAQ (NASD-12.23По итогам торгов фиксируется небольшой рост. Заказы на промышленную продукцию в США за октябрь составили -3,6% от предыдущего месяца против прогноза -2,8%, что указывает на замедление экономического развития.

Сегодня трейдеры ждут публикации данных по количеству открытых вакансий за октябрь на рынке труда по программе JOLTS. Предполагается значение 9,3 млн, что меньше чем 9,553 млн в сентябре.

• Фьючерс на европейский рынок (STOX-12.23Растет показатель с умеренной скоростью. Ноябрьские данные PMI оказались выше прогнозов во Франции, Германии и Евразийском Союзе, что положительно повлияло на рынок. В паре EURUSD ED-12.23) на фоне данных сформировался отскок.

Рост показателя PMI Caixin по секторам услуг до 51,5 пункта против прогнозируемых 50,7 пунктов не поддержал контракты на индекс Hang Seng Гонконга. HANG-12.23Продолжается распродажа, начавшаяся неделя назад. Трейдеры могут заметить, что субиндексы новых заказов демонстрируют наибольший рост за последние три месяца, что может предвещать улучшение настроений в будущем.

Негативная обстановка на рынке оказывает давление на цены. рамкахАгентство Moody’s снизило прогноз с стабильного до негативного из-за роста долга. Это добавило негатива к ожиданиям.

• Японский Nikkei 225 (NIKK-12.23Формирование плоской коррекции продолжается около отметки 34 000 пунктов из-за ослабления пары USD/JPY под воздействием роста индекса доллара DXY. На снижение также повлияли опубликованные в ноябре индексы PMI, которые оказались ниже прогнозов.

Инфляция в Токио за ноябрь составила 2,3% год к году, что ниже ожидаемых 2,4%. Однако это не повлияло на общее состояние рынка.

• Золото (GOLD-12.23После коррекции с пиковых значений рост показал умеренную динамику. Возможно, металлу требуется стабилизация на нынешних позициях или новая фаза корректировки до следующей попытки закрепления на новых рекордных точках.

Вход в период укрепления металл может подтолкнуть рост цен на короткий срок. Федрезерв США столкнется с трудностями в поддержании реальной процентной ставки около 2% в течение длительного времени, что положительно скажется на золоте в долгосрочной перспективе.

• Нефть (BR-12.23После спада показатель не демонстрирует существенных изменений из-за недостатка стимулов к росту. Торговцы ждут публикации сведений среды о запасах в Соединенных Штатах.

• Фьючерсы на природный газ (NG-12.23Показатели формируют локальный отскок после сильной перепроданности. Вместе с тем фундаментальная картина остается слабой — запасы в США и Европе остаются на высоких уровнях, а прогноз погоды на территории Северной Америки на ближайшие недели предполагает температуры выше средних.

В понедельник в Америке производство газа увеличилось на 4,8% год к году, спрос снизился на 5,4% год к году, а экспорт сжиженного природного газа сократился на 0,6% год к году. Фьючерсы на ближайшие месяцы показывают бэквордацию, в то время как американские газовики добывают объемы выше, чем за последние пять лет. На рынке наблюдается явный избыток предложения.

Рекомендации

Новые сигналы для открытия позиций в самых востребованных фьючерсах на Московской бирже пока отсутствуют.

Рекомендация по фьючерсу на золото (GOLD-12.23Для краткосрочных трейдеров при соблюдении условий возможно зафиксировать прибыль на текущих позициях.

БКС Мир инвестиций