Главное

После роста индексы американских акций сохранили достигнутые позиции, что с технической точки зрения указывает на потенциальный рост до максимумов года. Такая тенденция может повлиять на рынки Азии и Европы.

В октябре ожидается публикация американской статистики по инфляции. Метрики ценового давления в экономике повлияют на цикл ФРС и будут важны для всех взаимосвязанных рынков мира и различных групп активов — акций, облигаций, валют, сырья.

Сырьевые фьючерсы демонстрируют ожидаемый рост: нефть Brent вернулась к отметке $83, газ NG стремительно подорожал на 8% сблизившись с $3, золото удержалось за $1930 и вновь движется к $1950. Возможно дальнейшее преодоление этих технических уровней.

США

Лидеры фондового рынка сохранили позиции на пиковых значениях. Пятничный рывок рынка акций к двуммесячным максимумам не продолжился, по итогам сессии индексы показали незначительное отклонение. Однако нужно учитывать вчерашний негативный внешний фон — агентство Moody’s понизило прогноз рейтинга США с «стабильного» до «негативного» из-за проблем с госбюджетом, и утренние фьючерсы падали. Фондовым медведям не удалось использовать ситуацию с рейтингом, что говорит о многом — быки настроены серьезно, и удержание достигнутых уровней в индексах акций сигнализирует о решимости рынка идти дальше вверх.

Сегодня многое определится.В октябре публикуют данные по инфляции. Цены важны для ФРС. Если инфляция ускорится до 3,7%, это даст возможность продолжить жесткий монетарный цикл, включая повышение ключевой ставки. Замедление же инфляции лишает Федеральную резервную систему аргументов для повышения стоимости фондирования. Это позитивно скажется на рынках акций, облигаций и сырья, а негативно — на доллару. Данные выйдут в 16:30 МСК.

С технической точки зрения Взлет индекса S&P 500 выше отметки 4400 п. разрушает медвежью структуру. На данном уровне проходило скопление статичных и динамических сопротивлений, их пролом повышает вероятность дальнейшего роста индекса. Возможно, именно сегодня определится судьба локального нисходящего тренда, если статистика по инфляции не покажет негативных данных, тогда речь будет идти о движении S&P 500 в область летних максимумов на 4600 п. Ждать данных осталось недолго, вечером ожидается высокая волатильность, и американский глобальный фондовый лидер однозначно задаст тон торгам на азиатских и европейских площадках на среднесрочную перспективу.

Отрабатывать траекторию заокеанского рынкаРоссийские трейдеры могут использовать фьючерсы на акции, торгуемые на Московской бирже. SPYF и NASDГлавное при участии в рыночных операциях — не терять из виду защитные стоп-заявкиВ преддверии открытия биржевого дня вторника утренние фьючерсы на рынке США колеблются около нуля, что до настоящего времени является нейтральным сигналом для европейских и азиатских рынков. Все мировые рынки ожидают публикации американских статистических данных.

Рынок Азии

ИндексыАзиатско-ТихоокеанскогорегионаТорговля происходит разнонаправленно: незначительное снижение китайских и гонконгских бенчмарков с лихвой компенсируется ростом индексов Австралии, Южной Кореи, Японии. В связи с этим фактор АТР для европейских бумаг сегодня скорее будет работать на бычьи настроения, но позиционно нужно дождаться американской макростатистики, а азиатские индексы отреагируют на нее только завтра утром.

Российские активные трейдеры расширяют свою деятельность на азиатском рынке. Сейчас доступен торг через московские фьючерсы на Гонконг и Японию. HANGА японские тенденции можно отследить через фьючерс на индекс Никкей. NIKK.

Сырье

Нефть BrentТехнически выполнено отскок с отметки $80 до $83 — минимальный план выполнен. Возможны временные колебания из-за локального сопротивления. ОПЕК повышает прогнозРост мирового спроса на сырье и недавний биржевой обвал цен на 20% от пикового значения рассматриваются как спекуляция. Хотя высокая стоимость барреля в октябре, частично была обусловлена риском с Ближнего Востока. Вероятность дальнейшего восстановления котировок нефти до $90 сохраняется.

ЗолотоЦена удержалась на спуске на отметке $1930, техническая поддержка на $1920 не была отработана, а обратный отскок в сторону ранее пробитой важной поддержки на $1950 — сейчас это уже сопротивление. Прорваться вверх унциям мешает жесткая ДКП ФРС, устойчивость доллара, с которым у унции обратная корреляция, и индекс доллара DXY: 105,7 п., снижение геополитического ближневосточного накала. Однако, если инфляция в Штатах окажется подавленной, то доллар потеряет поддержку, что может привести к более активным покупкам драгметалла.

Газ на хабах СШАЦена резко возросла, и очередная концепция ценообразования от 3 долларов за миллион британских тепловых единиц подтвердилась. Фьючерс NG уже превышает 3,25 доллара, или +8% за несколько сессий. Волатильность инструмента очень высока, поэтому активным трейдерам необходимо помнить о рисках и стопах, а среднесрочно мы придерживаемся предыдущего прогноза — к началу зимы цена может достигнуть 3,7 доллара.

Узнайте больше

• Мировые закрома. Металлы стоят внимания
• Алюминий на Мосбирже. Диверсифицируем портфель
• Торги медью на Мосбирже. Кому это будет интересно

БКС Мир инвестиций