При высоких рисках, характерных для показателя S&P 500, требуется искать вклады в сегментах экономики с высокой устойчивостью. обзорВ данном обзоре проанализируем новые документы, которые можно включить в список наблюдения, взятые из сегмента розничной торговли.

Цели устанавливаются с учётом недельного или дневного графика и предполагают безопасность. В компании выбирают недооцененные, исходя из дисконтированных денежных потоков. Акции также входят в фазу активной сезонности или растущей тенденции.

Два value-игрока для торговли

Keurig Dr Pepper (KDP)Компания выпускает напитки. К её известным маркам относятся Dr Pepper, Schweppes, 7UP, Canada Dry, Crush, Squirt и Big Red.

Основана в 1981 г. Капитализация $44 млрд.

Доля выручки по сегментам

1) Coffee Systems (Кофейные системы) — 35,4%

Товары: готовые изделия для кофемашин, K-Cup капсулы, системы пивоварения и особый кофе.

2) Packaged Beverages (Упакованные напитки) — 47%

Компания производит и распространяет напитки в упаковках под своими торговыми марками, изготавливает напитки по заказу под собственными марками заказчиков и новыми брендами, а также занимается распространением напитков для торговых марок партнеров.

3) Beverage Concentrates (Концентраты напитков) — 12,3%

Предлагается продукция: концентраты для напитков под марками Dr Pepper, Canada Dry, Schweppes, Crush, A&W, Sunkist, 7UP, SunDrop, Squirt, Big Red, Hawaiian Punch и RC Cola. Также выпускаются концентраты в виде сиропа.

Напитки Латинской Америки занимают 5,3%.

Выпуск напитков под марками Пенафиэль, Кламато, Ск्वир, Моттс, доктор Пэппер, Краш и Агуафиэль.

Оценка

Моделирование дисконтированных денежных потоков (DCF) с учётом EBITDA за пять лет дает справедливую стоимость компании в размере 37,5 долларов США, что означает потенциальный прирост на 21%.

Техническая картина + торговый план

На недельном графике достигнуты максимальные цели падения: 30,4–31,4 доллара. Сейчас формируется новый импульс роста. В случае пробоя отметки 32,3 доллара рост будет в приоритете. Сценарий роста актуален до тех пор, пока не сломается минимум 30,47 доллара.

Спекулятивная цель на отскок: 33,1–33,4 (потенциал+4–5%).
Максимальная цель: $34,8–35,2 (потенциал+9–10%).

Сезонность

График демонстрирует среднюю разницу цен акций по сравнению с январём за пятнадцать лет. В июле акции показали значительный рост.