Документы МКБ по-прежнему наименее привлекательны среди инструментов МосБиржи.

Вот и допадали

Акции МКБ остаются на последнем месте рынка: снижение с начала года составляет 10%, в то время как индекс Московской Биржи прибавил 27%. Субиндекс финансов вырос за этот период на 38%.

Существуют объективные причины: неполная корпоративная отчетность, отсутствие дивидендов, неопределенность влияния секторальных и блокирующих санкций. Низкая ликвидность и волатильность инструмента, хотя он входит в основной индекс МосБиржи наряду с топовыми фишками, снижают интерес спекулянтов.

Акции МКБ интересны консервативным инвесторам, работающим на долгосрочную перспективу с целью получения внутренней стоимости. Ожидаемый рост составляет +33%, от текущих 6 рублей до 8 рублей. Аналитики БКС Мир инвестиций рекомендуют «Держать» акции.

Техника инструмента

Без учета падения в апреле, в июне 2023 года ценные бумаги достигли минимальных значений с конца октября прошлого года. Связь между акциями и рынком практически не прослеживается.

В обзоре бумаги от 23 маяПроторгованный участок 6 рублей считался перспективным для портфельных вложений. Входной сигнал отсутствовал, нисходящая тренд не был нарушен. После этого цена акции снизилась ещё на 7 процентов.

С позиций фундаментального анализа соотношение риска и прибыли сейчас устраивает. В техническом аспекте область спроса на 6 рублей многократно останавливала давление продавцов и вновь может быть привлекательна для входа в долгое. Вероятность создания базиса для разворота уже заметно не равна нулю, а потенциальная доходность способна скрасить ожидание достижения стратегической цели.

Даже активные игроки рынка, невзирая на отсутствие спекулятивного характера инструмента, могут попытаться заработать на отскоке до 6,5 рублей, что составляет плюс 8 процентов от нынешней стоимости. Уровень стопаКаждый трейдер устанавливает уровень риска исходя из своей готовности к возможным убыткам, но риск не должен быть больше ожидаемой прибыли от сделки.

БКС Мир инвестиций